הדולר נפל אתמול (רביעי) לשפל חדש של 14 חודשים כנגד האירו, כאשר נתוני רווח מעודדים של ג'י פי מורגן צ'ייס, העלו את האופטימיות בשווקים ואיתה גם התיאבון לסיכון אחר מטבעות ונכסים בעלי תשואה גבוהה.
כמו כן, מהפרוטוקולים של הפדרל רזרב ניתן ללמוד כי הבכירים לא מודאגים מלחצים אינפלציוניים, מה שהוסיף לירידת הערך של הדולר, כאשר חברי הפד מציעים להותיר את הריבית לטווח קצר השואפת לאפס גם אל תוך שנת 2010. היחלשותו של הדולר אף עשויה לגדול כאשר בעולם מעלים ריביות עם סימנים חזקים לצמיחה כלכלית.
התאגיד ג'י פי מורגן צ'ייס, פרסם דוחות רווח לרבעון שלישי. על פי הדו"ח, רווחיו הסתכמו ב 3.6 מיליארד דולר. התוצאה העלתה את ביקושים לשוק המניות כאשר מדד הדאו ג'ונס עלה מעל הרף של 10 אלף לראשונה השנה. בסין, נתוני המסחר המעודדים גם תמכו בתחזית כי ההתאוששות הכלכלית תובל על ידי אסיה ומדינות עשירות בסחורות.
בארה"ב, בנוסף על קיצוץ ריבית לרמה אפסית, הפד הזרים טריליוני דולרים לתוך המערכת הבנקאית, בעיקר דרך קניית חובות ממשלתיים ומשכנתאות. הפרוטוקולים הראו אמש כי חברי הפד רצו להגדיל את ההיקף המקסימאלי של רכישת חובות מגובים של משכנתאות. זו היותה מכה נוספת על השטר הירוק, כאשר רוב השוק סבור כי הפד צריך למצוא דרך לצמצם בתוכנית הנוכחית ולא להיפך.
היום המשקיעים יתמקדו במספר נתונים חשובים מהזירה העולמית. בגוש האירו יתפרסמו נתוני מדד המחירים לצרכן בשעה 10:00 (GMT) ומאוחר יותר מירב תשומת הלב תהייה לנאומו של נשיא הECB בשעה 12:15 (GMT). בארה"ב, הנתונים החשובים ביותר יהיו מדד המחירים לצרכן ליבה ותביעות מחוסרי עבודה שיתפרסמו בשעה 13:30 (GMT).
בזירה המקומית- המטבע הישראלי רשם שיא חדש, הצמד דולר/שקל נפל לרמת שפל של 10 חודשים כאשר נסחר ברמה של 3.6920. השער היציג נקבע אמש על רמה של 3.7090 שקלים לדולר הרמה החזקה ביותר מאז חודש דצמבר 2008. בנק ישראל התערב בשוק המט"ח לאחרונה ב- 6 לחודש, כאשר קנה 200 מיליון דולר בנפילת הצמד מתחת לרמה של 3.7140 ו-3.7370.
בנק ישראל מודע לאי יכולת ממשית להחליש את התחזקותו של המטבע המקומי, כשהדולר מאבד מערכו בעולם ונופל לשפל של 14 חודשים אל מול האירו אך התערבותו עשויה להאט את ירידת הצמד דולר/שקל.
ביום חמישי הקרוב, יתפרסמו נתוני האינפלציה לחודש ספטמבר, בשעה 16:30 (GMT) כאשר התחזית עומדת על ירידה במדד המחירים לצרכן 0.1% בהשוואה לחודש אוגוסט.
יחד אם זאת, תוצאה מפתיעה אשר תצביע על לחצים אינפלציוניים גוברים עשויה להביא את הבנק המרכזי להדק את המדיניות המוניטארית ולהעלות את הריבית במשק כבר החודש, תוצאה שעשויה למשוך את הזוג דולר/שקל מטה עד לרמות של 3.60. כעת ריבית הבנק המרכזי עומדת על רמה של 0.75% לאחר העלייה של 0.25% בחודש קודם.
נזכיר כי בנק ישראל הפסיק את רכישות המט"ח של 100 אלף דולר על בסיס יומי לפני מספר חודשים והודיע כי יתערב בשוק רק עם ההתנהגות שער החליפין תהייה חריגה ואכן עשה זאת. התחזקותו הדרמטית של השקל בהחלט מדליק נורה אדומה וככל הנראה התגובה המיידית של נגיד הבנק המרכזי תהייה התערבות מסיבית בשוק המט"ח בכדי לבלום את התחזקות שקל.
זהב: החוזה העתידי על הזהב מיתן את העליות ביום חמישי, זאת לאחר שנסחר בשיא חדש סביב הרמות של 1072 דולר לאונקיה רק אתמול. הבוקר החוזה העתידי על הזהב מאבד כ0.4%, כאשר המשקיעים ממשים רווחים לאחר הראלי מתחילת השבוע בהמתנה לנתוני האינפלציה מארה"ב מאוחר יותר היום. כעת החוזה העתידי על הזהב נסחר סביב הרמות של 1061.50 דולר לאונקיה. מבחינה טכנית רמת התמיכה החזקה עומדת על 1052.20 דולר לאונקיה.
נפט: החוזה העתידי על הנפט סגר את המסחר ביום חמישי בעליות רצופות זה חמישה ימי מסחר ברציפות כאשר בשיא הגיע אמש מחיר החוזה לרמה של 75.90 דולר לחבית, הרמה הגבוהה ביותר השנה. האופטימיות בנוגע לכלכלה העולמית הרימה את המדדים המובילים בוולסטריט לאחר פרסום דוחות רווחים מעודדים של מספר תאגידים בארה"ב והעלו תקווה לביקושים גוברים בשוק הדלק. היום המשקיעים ממשים מעט את רווחיהם וכעת נסחר החוזה העתידי על הנפט סביב הרמות של 75.6 דולר לחבית.